菜鳥迎來分拆發(fā)展后又一重磅動作。6月28日，菜鳥在全球智慧物流峰會現(xiàn)場，宣布推出自營的品質(zhì)快遞業(yè)務：菜鳥速遞。菜鳥集團CEO萬霖確認，已經(jīng)獲得“快遞牌照”。
菜鳥速遞的推出處于一個特殊的背景下，它作為阿里拆分后上市條件最成熟的業(yè)務，已在5月獲得阿里巴巴董事會批準啟動上市計劃，同時又在6月初拿下申通快遞25%的股份。從多個方面看，菜鳥已經(jīng)擁有了持續(xù)性增長的能力。但物流市場有順豐、極兔、京東這些“卷王”在，它又需要發(fā)展更多優(yōu)勢，直面行業(yè)的風詭云譎。
從不用考慮盈利的前十年，到競爭激烈、提質(zhì)增效的下一個十年，菜鳥的飛行，堅定與波折并存。
菜鳥速遞和它的“兄弟們”：理解京東，成為京東？
菜鳥速遞，是從天貓超市的配送業(yè)務升級而來，在提升服務質(zhì)量的基礎(chǔ)上，業(yè)務被擴展為全國快遞網(wǎng)絡。
六年前，為支撐天貓超市等阿里內(nèi)部自營業(yè)務的發(fā)展，控制自營服務履約過程中不確定性因素對用戶體驗的影響，菜鳥開始由點到面建設(shè)自營體系，而后開始了快遞服務的增長之路。
2020年8月，菜鳥將旗下包括丹鳥在內(nèi)的運力進行整合，推出菜鳥直送。今年3月，菜鳥在杭州宣布聯(lián)合天貓超市實現(xiàn)“半日達”（優(yōu)選倉配，即菜鳥速遞與菜鳥倉聯(lián)動的倉配一體化服務），并在其后連開多城。
到了5月，菜鳥聯(lián)合申通宣布，推出智選倉配次日達服務，首批面向長三角和珠三角實現(xiàn)從支付到簽收次日達；聯(lián)合淘天集團進一步宣布，菜鳥自營優(yōu)選倉配產(chǎn)品全面對外開放，跳出自營業(yè)務和頭部商家限制，只要采用此項業(yè)務的商家均可實現(xiàn)“半日達”或“次日達”。
值得關(guān)注的是，從“物流菜鳥”，到菜鳥物流的過程，顯然就是全面提升快遞服務質(zhì)量的過程。菜鳥速遞明確了“品質(zhì)”二字，把“菜鳥自營、品質(zhì)快遞、好用不貴”作為焦點。要對標行業(yè)最優(yōu)服務，不免讓人想起自2007年開始自建物流的京東——這里主要針對電商物流領(lǐng)域進行討論。
國家郵政局于4月11日發(fā)布的2022年快遞服務滿意度調(diào)查結(jié)果顯示，順豐速運、京東快遞、郵政速遞位列前三。
事實上，僅就時效等要點，菜鳥確實進一步激發(fā)了行業(yè)“卷”服務的斗志。在菜鳥半日達上線后，京東物流于4月6日跟進上線“云倉達”，把電商送貨時效壓縮到最短2小時。順豐則宣布，“同城半日達”擴展到80多個城市。618期間，菜鳥、京東均擴大了預售前置規(guī)模，實現(xiàn)極致的分鐘級配送。
天貓超市，其配送模式類似京東，強調(diào)短距離、高頻率，以及足夠快的速度。對于電商訂單，其收發(fā)要做到一體化即收即發(fā)，這對倉配和數(shù)字化管理能力提出了極高的要求，也是普通賣家和中小品牌做不到的服務程度。但隨著菜鳥將這些能力對外釋放，無論是品牌商家還是產(chǎn)業(yè)帶供應鏈里的中小商家，它們的服務能力都得到了重塑。
比如在菜鳥智選倉配業(yè)務模式下，商家如果選擇進入華東與華南兩倉，將能夠?qū)崿F(xiàn)全國50%的訂單次日達。
而基于菜鳥速遞的優(yōu)選倉配半日達服務，對品牌的提升立竿見影——根據(jù)官方介紹，伊利天貓旗艦店自去年開始試用菜鳥速遞，物流問題投訴下降30%，大促物流成本下降30%，老客戶復購占比提升10%。目前，菜鳥速遞已經(jīng)簽下了青島啤酒、歐珀萊、添可、認養(yǎng)一頭牛等客戶。
針對需求不同的品牌商家，或是單一品牌商家對不同經(jīng)營區(qū)域、階段的不同要求，物流服務要具備多樣性，在商家成本和用戶體驗中找到平衡。這符合菜鳥集團CEO萬霖的說法：“中國快遞市場發(fā)展得足夠快、也足夠大，需要物流行業(yè)提供多層次的供給。”菜鳥速遞作為標桿自營項目，將不會直接與通達系形成競爭。
動能轉(zhuǎn)換：獨立發(fā)展的壓力與動力
在菜鳥即將奔赴上市的背景下，一切動作都有了拉動業(yè)績的預期。早年，菜鳥可以得到馬云一句十年不用考慮盈利的承諾，但距離菜鳥成立的2013年十年之期已過，現(xiàn)在獨立當家的菜鳥，正在考慮讓自身的能力價值最大化。
一方面，菜鳥的虧損依然在延續(xù)，最近三年的經(jīng)調(diào)整EBITA總額虧損26.69億元，其中2023財年雖然僅虧損3.91億元，距離盈利仍有一定差距。而當前港股市場情緒不佳，市場對待上市公司的質(zhì)地辨別會更嚴格。
另一方面，隨著菜鳥獨立發(fā)展，其業(yè)務前景需要得到更細致的評估。例如，現(xiàn)階段，菜鳥業(yè)務中價值最大的依然是電商物流（京東物流同樣如此），要獨立對外，就必須拓展足夠的客源。
從一季度財報來看，菜鳥外部客戶的收入約占其總收入的72%，數(shù)額為136.19億元。問題在于，其外部客戶占比大致與京東物流處于同一水平，但金額卻仍顯著低于京東物流，后者外部收入達到255.16億元。
好在，菜鳥上半年以來一系列開源的動作，包括本次菜鳥速遞的發(fā)布，都顯示出它為獨立發(fā)展做了足夠的準備。
實際上，菜鳥也是現(xiàn)實的，比如在5月15日接手達摩院旗下自動駕駛業(yè)務時，智能配送機器人“小蠻驢”作為已經(jīng)有落地應用場景的項目，獲得菜鳥布局，但聚焦L4級自動駕駛卡車的“大蠻驢”則被排除在外。因為后者需要進一步燒錢，即使有前景，也會給現(xiàn)階段的菜鳥帶來過多投入壓力——在即將上市的背景下，菜鳥需要考慮將可能獲得更多資源投入到較重的服務領(lǐng)域，比如家電送裝等等。
投入還不止于此，在全球智慧物流峰會現(xiàn)場，菜鳥CEO萬霖還宣布了今年菜鳥最重要的四件事。分別為國際快遞再加速、海外重點區(qū)域深耕、國內(nèi)供應鏈多層次產(chǎn)品、國內(nèi)快遞全新升級。海外和跨境業(yè)務的重要性不言而喻，這更符合菜鳥自身“全球化的數(shù)字化物流集團”的定位。
2022年，菜鳥年度日均跨境包裹量已經(jīng)僅次于傳統(tǒng)巨頭UPS、FedEx、DHL，達到450多萬個。
在沖刺上市的背景下，海外將成為菜鳥發(fā)展的重要亮點。尤其是國內(nèi)由于政策與行業(yè)自律限制，快遞業(yè)價格戰(zhàn)早已被關(guān)進籠子，降本增效的效果又有上限，整體追求發(fā)展質(zhì)量的基調(diào)比較突出。但在海外，豐富的電商經(jīng)驗還能帶來很多想象空間。
在質(zhì)量控制上，菜鳥的“端到端可控”，將“ABCD”（國內(nèi)攬收、干線運輸、海外樞紐到目的國、目的國配送）四大環(huán)節(jié)拆解建設(shè)，成果扎實。在物流時效上，菜鳥正推動全球五日達落地。
值得肯定的是，自2018年以來，菜鳥的營收年復合增長率超過60%，兩倍于同期順豐和京東的30%左右，這是菜鳥作為后來者迎頭趕上的力證。在即將獨當一面的前夜，菜鳥不斷拿出的新舉措，也顯示了它的信心。恰逢菜鳥十周年，其鴻鵠之志安在，將從現(xiàn)在開始，逐漸給出答案。
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